Top 10 cổ phiếu biến động mạnh nhất: Tìm điểm mua, bán và cắt lỗ phiên sáng 8/8

Những cổ phiếu tác động mạnh nhất đến VN-Index

Thị trường trong phiên 7/8 ghi nhận trạng thái giao dịch giằng co với biên độ mở rộng nhẹ trong phiên chiều. Sau nhịp rung lắc đầu phiên, chỉ số VN-Index có lúc vượt mốc 1.585 điểm nhờ lực đẩy mạnh từ nhóm cổ phiếu ngân hàng và thép, đặc biệt là HPG, TPB và VPB.

Chốt phiên, VN-Index tăng 8,1 điểm (+0,51%) lên 1.581,81 điểm. Thanh khoản thị trường tiếp tục ở mức cao với gần 1,7 tỷ cổ phiếu, tương ứng giá trị 44.159 tỷ đồng, tăng 24% về khối lượng và 13% về giá trị so với phiên liền trước.

Trên sàn HNX, chỉ số HNX-Index kết phiên tăng 2,2 điểm (+0,82%) lên 270,86 điểm với thanh khoản đạt hơn 132 triệu đơn vị. Một số mã tăng mạnh như NVB, VGS, TNG, CEO… trong khi SHS, APS điều chỉnh nhẹ. UpCoM-Index cũng giữ được đà tăng, chốt phiên tại 107,92 điểm (+0,43%).

Theo thống kê từ hệ thống dữ liệu Fitrade, Top 5 cổ phiếu đóng góp lớn nhất vào đà tăng của VN-Index, gồm có: VPB (3,37 điểm), HPG (2,47 điểm), BID (1,54 điểm), GVR (0,78 điểm), TPB (0,76 điểm).

Trong khi đó, 5 mã tạo áp lực và kìm hãm đà tăng của VN-Index bao gồm: VIC (-0,38 điểm), VHM (-2,36 điểm), VCB (-1,15 điểm), GEX (-0,35 điểm), GEE (-0,39 điểm).

Gợi ý điểm mua, bán và cắt lỗ với Top cổ phiếu tác động tích cực lên thị trường

Dựa trên báo cáo tài chính quý II/2025 kết hợp với tín hiệu phân tích kỹ thuật, CTCK TCBS đã đưa ra những đánh giá chuyên sâu và khuyến nghị cụ thể về điểm mua, điểm bán cũng như ngưỡng cắt lỗ đối với một số cổ phiếu dẫn dắt thị trường hiện nay.

Cổ phiếu VPB

P/E hiện tại của VPB là 11,76 và P/B là 1,34 (Q2/2025), cho thấy mức định giá vừa phải, thấp hơn nhiều so với đỉnh P/E 24,13 và P/B 4,97 trong Q2/2021. Tổng thu nhập hoạt động đạt 16.530 tỷ đồng, tăng 6,2% so với cùng kỳ, trong khi lợi nhuận sau thuế tăng ấn tượng 36,2%, đạt 4.860 tỷ đồng. Dù biên lãi suất thu hẹp còn 5,45%, tỷ lệ nợ xấu giảm xuống 3,97% cho thấy chất lượng tài sản đang dần được cải thiện. Đây là tín hiệu tích cực cho thấy hiệu quả vận hành và năng lực kiểm soát rủi ro đang được nâng cao.

Trên biểu đồ kỹ thuật, VPB đã bứt phá mạnh từ 20.150 lên 27.100 đồng chỉ trong một tháng – mức tăng hơn 34%. Cổ phiếu hiện vượt xa các đường MA5 và MA20, RSI ở mức cao 82,89 cảnh báo khả năng điều chỉnh kỹ thuật ngắn hạn. Nhà đầu tư đang nắm giữ nên cân nhắc chốt lời quanh vùng kháng cự 27.500 đồng. Với người chưa tham gia, nên chờ điều chỉnh về vùng hỗ trợ quanh 25.800 đồng, đặt cắt lỗ tại 24.500 đồng. Đà tăng vẫn được duy trì nếu lực cầu tiếp tục ổn định, đặc biệt sau phiên đột biến 129,7 triệu cổ phiếu ngày 29/7.

Cổ phiếu HPG

HPG đang có định giá ở mức hợp lý với P/E 14,26 và P/B 1,58, cao hơn giai đoạn khó khăn 2022–2023 nhưng vẫn thấp hơn nhiều so với đỉnh năm 2021. Dù doanh thu quý II/2025 giảm nhẹ 9,1% so với cùng kỳ, lợi nhuận sau thuế tăng mạnh 28,3% đạt 4.260 tỷ đồng, phản ánh hiệu quả kiểm soát chi phí. Biên lợi nhuận gộp phục hồi lên 18,35% – một mức tích cực trong bối cảnh ngành thép chưa hoàn toàn phục hồi. Tuy nhiên, tồn kho vẫn cao và tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu ở mức 0,74 lần là yếu tố cần theo dõi.

Về kỹ thuật, HPG đang trong pha tăng giá rõ ràng, từ 25.150 lên 27.100 đồng chỉ trong vài phiên gần đây. Dù vậy, chỉ báo RSI tiệm cận vùng quá mua (69,95) và MACD có dấu hiệu phân kỳ âm nhẹ. Cổ phiếu này đang giao dịch trong vùng tích lũy ngắn hạn, kháng cự gần tại 27.700 đồng. Nhà đầu tư có thể tiếp tục nắm giữ nhưng nên đặt điểm cắt lỗ tại 26.400 đồng. Nhà đầu tư mới chỉ nên mở vị thế khi giá điều chỉnh về vùng hỗ trợ quanh 26.500 đồng và thanh khoản vẫn duy trì tích cực.

Cổ phiếu BID

Định giá của BID đang ở mức hấp dẫn với P/E 10,4 và P/B 1,63, thấp hơn trung bình 5 năm. Tổng thu nhập hoạt động quý II đạt 22.090 tỷ đồng, tăng 9,2% so với cùng kỳ; lợi nhuận sau thuế đạt 6.760 tỷ đồng (+6,1%). Tỷ lệ nợ xấu nhích lên 1,98% nhưng vẫn trong vùng kiểm soát nhờ dự phòng ở mức 89%. Dư nợ cho vay và tiền gửi khách hàng tăng trưởng ổn định, cho thấy nền tảng kinh doanh vẫn duy trì sự bền vững và mở rộng.

Trên biểu đồ giá, BID tăng từ 37.400 lên 39.500 đồng trong một tuần, dao động giữa hỗ trợ 38.000 và kháng cự 40.000 đồng. RSI ở mức 62,14 và histogram MACD âm nhẹ nhưng đang cải thiện. Với lực cầu tăng vọt ngày 5/8 (28,5 triệu cổ phiếu), cổ phiếu đang thu hút dòng tiền đáng kể. Nhà đầu tư đang nắm giữ có thể gia tăng vị thế nếu giá kiểm định lại vùng 38.000 đồng. Người mới nên đợi xác nhận vượt 40.000 đồng với khối lượng tăng. Cắt lỗ đặt tại 37.500 đồng, mục tiêu gần là 41.000 đồng.

Cổ phiếu GVR

GVR có mức định giá P/E 22,8 và P/B 2,14 (Q2/2025), thấp hơn rất nhiều so với P/E đỉnh 52,3 trong Q1/2024. Doanh thu tăng 29,3% lên 6.017 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế tăng mạnh 71% đạt 1.404 tỷ đồng. Biên lợi nhuận gộp cải thiện từ 25% lên 27% và tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu giảm từ 0,093 xuống 0,076, cho thấy tình hình tài chính tích cực hơn rõ rệt.

Tuy nhiên, trên biểu đồ kỹ thuật, GVR lại đang trong xu hướng giảm trung hạn, từ 31.650 xuống 30.250 đồng. Cổ phiếu hiện đang nằm dưới SMA20 (30.320 đồng) và chỉ báo MACD vẫn âm, thể hiện áp lực bán chưa chấm dứt. RSI trung tính ở mức 51,48 và khối lượng giao dịch ổn định cho thấy cổ phiếu đang bước vào vùng tích lũy. Nhà đầu tư nên tiếp tục nắm giữ nếu đã có vị thế, đặt dừng lỗ tại 29.800 đồng. Với nhà đầu tư mới, chỉ tham gia khi GVR vượt rõ ràng SMA20 và duy trì thanh khoản tích cực.

Cổ phiếu TPB

TPB có mức định giá rất thấp: P/E 6,48 và P/B 1,08 – thấp hơn đáng kể so với đỉnh lịch sử năm 2021. Tổng thu nhập hoạt động Q2/2025 đạt 4.615 tỷ đồng (+9%), lợi nhuận sau thuế tăng nhẹ lên 1.629 tỷ đồng (+7%). Dư nợ cho vay tăng vọt lên 284.849 tỷ đồng (+33,4%), cho thấy đà tăng trưởng tín dụng mạnh. Dù biên lãi suất giảm còn 3,39%, TPB vẫn duy trì lợi nhuận ổn định và có nền tảng tài chính vững chắc.

Trên đồ thị kỹ thuật, TPB đang tăng mạnh từ 14.850 lên 18.200 đồng trong 15 phiên gần nhất, vượt nhiều ngưỡng kháng cự. RSI chạm mức 79,30 – cho thấy trạng thái quá mua và khả năng điều chỉnh. Cổ phiếu đang giao dịch trên cả MA5 và MA20, xác nhận đà tăng ngắn hạn. Khối lượng giao dịch tăng mạnh, đặc biệt ngày 5/8 đạt hơn 101 triệu đơn vị. Nhà đầu tư có thể tiếp tục nắm giữ với trailing stop tại 17.800 đồng. Nhà đầu tư mới nên kiên nhẫn chờ điều chỉnh hoặc tích lũy quanh vùng 18.000–18.500 đồng trước khi tham gia.

Gợi ý điểm mua, bán và cắt lỗ với Top cổ phiếu tác động tiêu cực lên thị trường

Cổ phiếu VIC

VIC đang đối mặt với nhiều áp lực từ kết quả kinh doanh quý II/2025 khi doanh thu giảm mạnh xuống 46,3 nghìn tỷ đồng, thấp hơn 45% so với quý trước. Đáng lo ngại hơn, lợi nhuận sau thuế chuyển sang âm 581 tỷ đồng, trái ngược hoàn toàn với mức lãi gần 7.000 tỷ đồng trong quý I. Biên lợi nhuận gộp cũng lao dốc từ 22,8% về còn 6,3%, phản ánh hiệu quả hoạt động sụt giảm nghiêm trọng. Hàng tồn kho tiếp tục phình to lên 137,1 nghìn tỷ đồng, tăng 24% chỉ trong một quý, làm dấy lên lo ngại về khả năng tiêu thụ sản phẩm trong ngắn hạn. Trong bối cảnh kết quả kinh doanh yếu và rủi ro quản trị hàng tồn kho gia tăng, VIC đang bị định giá cao với P/E 29,05 và P/B 2,79 – mức vượt xa trung bình lịch sử. Nhà đầu tư nên cân nhắc bán ra và quan sát thêm trước khi quay lại với cổ phiếu này.

Về mặt kỹ thuật, VIC hiện giao dịch quanh vùng 118.500 đồng sau giai đoạn tăng ngắn hạn và có dấu hiệu tích lũy gần ngưỡng kháng cự 120.000 đồng. Đường MA5 nằm dưới MA20 cho thấy xu hướng giảm vẫn chiếm ưu thế trong ngắn hạn. Chỉ báo MACD âm và đang mở rộng về phía tiêu cực trong khi khối lượng giao dịch suy giảm đáng kể, cho thấy lực mua đang yếu đi. RSI ở mức 62,37 cho thấy cổ phiếu chưa rơi vào vùng quá mua nhưng động lực tăng giá đang suy yếu. Nhà đầu tư nên chốt lời từng phần nếu đang nắm giữ và đặt cắt lỗ tại 115.000 đồng. Đối với nhà đầu tư mới, nên đứng ngoài và chờ tín hiệu xác nhận xu hướng rõ ràng hơn.

Cổ phiếu VHM

Vinhomes công bố kết quả kinh doanh tích cực về doanh thu trong quý II/2025 khi đạt 19.020 tỷ đồng, tăng trưởng 21,2% so với cùng kỳ. Tuy nhiên, lợi nhuận sau thuế lại giảm xuống còn 7.550 tỷ đồng, phản ánh biên lợi nhuận bị thu hẹp do chi phí đầu vào tăng mạnh. Biên lợi nhuận gộp giảm từ 30,6% xuống 23,8%, trong khi hàng tồn kho tăng vọt lên 80.100 tỷ đồng, làm dấy lên lo ngại về tốc độ tiêu thụ sản phẩm. Dù tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu tăng nhẹ lên 0,39 nhưng vẫn nằm trong vùng kiểm soát. P/E 12,21 và P/B 1,74 cho thấy cổ phiếu đang được định giá thấp hơn lịch sử, mở ra cơ hội cho nhà đầu tư trung – dài hạn nếu có thể chấp nhận biến động ngắn hạn của thị trường bất động sản.

Về kỹ thuật, VHM đang trong xu hướng tăng với giá đã tăng từ 86.000 lên 97.500 đồng, vượt các ngưỡng kháng cự quan trọng và hiện đang giao dịch phía trên cả đường SMA5 và SMA20. Khối lượng giao dịch ổn định ở mức cao cho thấy lực cầu đang duy trì vững. Tuy nhiên, RSI ở mức 67,69 cho thấy cổ phiếu đang tiến gần vùng quá mua và có thể xuất hiện điều chỉnh kỹ thuật. MACD vẫn đang phân kỳ âm nhẹ, hàm ý động lực tăng chưa hoàn toàn bền vững. Nhà đầu tư hiện tại nên cân nhắc chốt lời dần khi giá tiệm cận vùng kháng cự 98.500 đồng. Với nhà đầu tư mới, nên chờ nhịp điều chỉnh về vùng hỗ trợ 93.000 – 94.000 đồng để mở vị thế an toàn hơn, kèm theo điểm cắt lỗ đặt tại 92.000 đồng.

Cổ phiếu VCB

Vietcombank ghi nhận hiệu quả kinh doanh ổn định trong quý II/2025 khi tổng thu nhập hoạt động đạt 17.870 tỷ đồng, tăng 6,7% và lợi nhuận sau thuế đạt 8.830 tỷ đồng, tăng 8,8% so với cùng kỳ. Chất lượng tài sản của VCB vẫn thuộc nhóm tốt nhất hệ thống với tỷ lệ nợ xấu duy trì ở mức thấp 1,01% và tỷ lệ bao phủ nợ xấu trên 200%, phản ánh chiến lược quản trị rủi ro vững chắc. Dù ROE có phần suy giảm nhẹ xuống còn 17,54%, các chỉ số định giá như P/E 14,51 và P/B 2,35 cho thấy cổ phiếu vẫn đang ở vùng hấp dẫn so với mức trung bình 5 năm, tạo nền tảng cho tầm nhìn đầu tư dài hạn.

Tuy nhiên, trên đồ thị kỹ thuật, VCB đang trải qua giai đoạn điều chỉnh khi giá giảm từ 63.200 xuống 62.300 đồng trong vòng hai tuần. Cổ phiếu hiện đang giao dịch dưới cả đường MA5 và MA20, đồng thời MACD cũng đang cho tín hiệu tiêu cực. Chỉ báo RSI đã rơi khỏi vùng quá mua và hiện ở mức 61,5, phản ánh sự chững lại của động lực tăng giá. Khối lượng giao dịch cũng sụt giảm đáng kể, ngoại trừ phiên đột biến 62,7 triệu cổ phiếu vào giữa tháng 7. Nhà đầu tư đang nắm giữ nên kiên nhẫn chờ đợi tín hiệu bứt phá mới, trong khi nhà đầu tư mới nên đợi giá vượt rõ ràng SMA20 kèm thanh khoản cải thiện. Mức cắt lỗ nên đặt tại 61.000 đồng và chốt lời quanh kháng cự 63.000 đồng.

Cổ phiếu GEX

GEX đang được giao dịch ở mức định giá cao với P/E 34,26 và P/B 3,68 trong quý II/2025, cao hơn đáng kể so với mức trung bình lịch sử. Tuy nhiên, doanh thu và lợi nhuận vẫn ghi nhận tăng trưởng mạnh, với doanh thu quý II đạt 10.130 tỷ đồng (+28%) và lợi nhuận sau thuế đạt 665,36 tỷ đồng (+78%). Biên lợi nhuận gộp cải thiện rõ rệt, nhưng biên lợi nhuận sau thuế lại suy giảm từ 10,3% xuống 6,57%, đặt ra dấu hỏi về chi phí hoạt động. Hàng tồn kho tiếp tục duy trì ở mức cao 10.120 tỷ đồng, có thể gây áp lực dòng tiền và vốn lưu động trong ngắn hạn.

Về kỹ thuật, GEX đang có diễn biến tích cực khi giá tăng từ 39.700 lên 59.200 đồng, vượt mạnh các đường trung bình động. Hiện cổ phiếu đang giao dịch trên cả SMA5 và SMA20, xác nhận xu hướng tăng được duy trì. Tuy nhiên, chỉ báo RSI đã bước vào vùng quá mua (73,20) và MACD vẫn duy trì dương, báo hiệu khả năng sẽ có nhịp điều chỉnh. Khối lượng giao dịch duy trì cao cho thấy dòng tiền vẫn ủng hộ. Với nhà đầu tư đang nắm giữ, có thể tiếp tục giữ vị thế và đặt điểm cắt lỗ tại 56.000 đồng. Người mới nên kiên nhẫn chờ điều chỉnh về vùng giá hợp lý hơn, cân nhắc chốt lời tại vùng 60.500 đồng.

Cổ phiếu GEE

GEE đang được giao dịch ở mức định giá cao với P/E 23,78 và P/B 6,83 – phản ánh kỳ vọng lớn từ thị trường. Về cơ bản, doanh thu quý II/2025 đạt 6.509 tỷ đồng, tăng 23,3% so với cùng kỳ, trong khi lợi nhuận sau thuế chỉ tăng nhẹ 2,3% đạt 528,1 tỷ đồng. Biên lợi nhuận gộp được cải thiện nhẹ lên 15,9%, trong khi nợ dài hạn đã giảm mạnh từ 4.369 tỷ xuống 1.426 tỷ đồng, cho thấy sự cải thiện rõ rệt về sức khỏe tài chính. Tuy nhiên, với mức định giá hiện tại, phần lớn các kỳ vọng tích cực dường như đã được phản ánh vào giá cổ phiếu.

Trên biểu đồ kỹ thuật, GEE đang cho tín hiệu suy yếu ngắn hạn khi giá giảm từ 127.000 xuống 120.000 đồng. Dù SMA5 vẫn nằm trên SMA20, histogram MACD âm và đang mở rộng cho thấy động lực giảm giá đang gia tăng. RSI đang ở vùng trung tính và khối lượng giao dịch giảm một nửa so với đỉnh, phản ánh sự suy yếu của lực cầu. Với diễn biến hiện tại, nhà đầu tư nên giữ vị thế nếu đã có, nhưng không mở mới cho đến khi giá ổn định quanh hỗ trợ 118.000 đồng. Mức cắt lỗ nên đặt tại 117.000 đồng, trong khi vùng chốt lời gần là quanh 125.000 đồng.

“

Lưu ý: Các thông tin chỉ mang tính tham khảo, Tạp chí điện tử Kinh tế Chứng khoán Việt Nam miễn trừ trách nhiệm với những quyết định của nhà đầu tư!

Nguồn: https://kinhtechungkhoan.vn/top-10-co-phieu-bien-dong-manh-nhat-tim-diem-mua-ban-va-cat-lo-phien-sang-8-8-1395346.html