HVA đính chính phương án chào bán riêng lẻ: Giảm số lượng nhà đầu tư chiến lược

Dù giữ nguyên quy mô và giá chào bán, CTCP Đầu tư HVA (UPCoM: HVA) điều chỉnh danh sách nhà đầu tư chiến lược, loại 2 tổ chức và phân bổ toàn bộ lượng 35.65 triệu cp phát hành cho 5 nhà đầu tư trong nước.

HĐQT HVA vừa công bố đính chính thông tin Nghị quyết ngày 09/01/2026 liên quan đến việc triển khai phương án chào bán cổ phiếu riêng lẻ. Do sơ suất trong quá trình đối chiếu dữ liệu và soạn thảo văn bản, Công ty đã công bố nhầm số lượng nhà đầu tư, tên và lượng cổ phiếu dự kiến phân bổ cho từng nhà đầu tư trong danh sách tham gia đợt chào bán.

Theo nội dung đính chính, các thông số cốt lõi của phương án phát hành không thay đổi, HVA vẫn triển khai chào bán riêng lẻ 35.65 triệu cp với giá 18,050 đồng/cp, tương ứng tỷ lệ phát hành tới 261.17%. Sau đợt chào bán, HVA có thể tăng vốn điều lệ gấp 3.6 lần so với trước phát hành, đạt mức 493 tỷ đồng.

Điểm điều chỉnh đáng chú ý nhất trong công văn đính chính nằm ở danh sách nhà đầu tư chiến lược tham gia đợt chào bán. Theo đó, số lượng nhà đầu tư chiến lược giảm từ 10 xuống còn 8 nhà đầu tư.

Hai tổ chức không còn tham gia so với danh sách cũ là Công ty TNHH Quản lý Quỹ SSI và Ngân hàng TMCP Nam Á. Việc này kéo theo sự thay đổi toàn bộ phương án phân bổ cổ phiếu trong đợt phát hành riêng lẻ.

Trong danh sách 8 nhà đầu tư chiến lược theo bản đính chính, Jade Labs Pte. Ltd hiện là cổ đông duy nhất trước đợt chào bán, đang nắm giữ hơn 3.3 triệu cp HVA, tương đương 24.29% vốn điều lệ. Tuy nhiên, Jade Labs cùng với 2 nhà đầu tư nước ngoài khác là Vemanti Group, Inc và Straits Financial Group Pte. Ltd sẽ không tham gia mua cổ phiếu trong đợt chào bán lần này.

Việc không tham gia mua thêm cổ phiếu của 3 nhà đầu tư nước ngoài nhằm đảm bảo tỷ lệ sở hữu nước ngoài tối đa tại HVA không vượt quá mức 49% theo quy định. Sau khi hoàn tất đợt chào bán, tỷ lệ sở hữu của Jade Labs dự kiến giảm xuống còn 6.72%, song vẫn duy trì vị thế cổ đông lớn tại HVA.

Theo phương án phân bổ được đính chính, toàn bộ 35.65 triệu cp chào bán riêng lẻ sẽ được phân phối cho 5 nhà đầu tư chiến lược trong nước. Mỗi nhà đầu tư dự kiến mua vào 7.13 triệu cp, tương ứng tỷ lệ sở hữu 14.46% vốn điều lệ sau phát hành.

Danh sách 5 nhà đầu tư này gồm CTCP Chứng khoán Alpha, CTCP Quỹ Đầu tư Pacific Bridge, CTCP Tập đoàn Hoàng Minh, Công ty TNHH Phần mềm iNet và CTCP Đầu tư SFVN. Trước đợt chào bán, cả 5 tổ chức đều không nắm giữ cổ phần HVA, và sau phát hành đều sẽ trở thành cổ đông lớn của Doanh nghiệp.

Tính chung theo danh sách đính chính, 8 nhà đầu tư chiến lược tham gia đợt chào bán riêng lẻ có thể nắm giữ tổng cộng tới 79.02% vốn điều lệ HVA nếu hoàn tất các giao dịch như đăng ký. Theo điều kiện hạn chế chuyển nhượng trong phương án phát hành, số lượng cổ phiếu chào bán cho nhà đầu tư chiến lược sẽ bị hạn chế chuyển nhượng 3 năm.

Trên thị trường UPCoM, cổ phiếu HVA giao dịch quanh mức 19,000 đồng/cp trong chiều 13/01, cao hơn 5% so với giá chào bán riêng lẻ, dù vẫn thấp hơn 37% so với đỉnh lịch sử gần 30,000 đồng/cp từng lập cuối tháng 9/2025.