Top 10 cổ phiếu biến động mạnh nhất: Tìm điểm mua, bán và cắt lỗ phiên sáng 17/10

Những cổ phiếu tác động mạnh nhất đến VN-Index

Chốt phiên 16/10, VN-Index tăng 8,9 điểm, tương đương 0,51%, lên 1.766,85 điểm – mức cao nhất từ trước tới nay. Toàn sàn ghi nhận 180 mã tăng và 129 mã giảm. Thanh khoản tiếp tục duy trì tích cực với hơn 1,18 tỷ cổ phiếu khớp lệnh, tổng giá trị 40.320 tỷ đồng, tăng 7% so với phiên trước. Giao dịch thỏa thuận đạt 94,9 triệu đơn vị, tương đương 5.398 tỷ đồng.

Nhóm VN30 tiếp tục đóng vai trò chủ lực khi chốt phiên tăng 12,6 điểm, với 13 mã tăng và 12 mã giảm. MSN tiếp tục tỏa sáng khi duy trì mức tăng trần 6,9%, lên 88.200 đồng/cp, khớp 17,2 triệu cổ phiếu và còn dư mua trần hơn 7,2 triệu đơn vị. Cổ phiếu này đang thu hút mạnh dòng tiền nội – ngoại sau thông tin từ J.P. Morgan dự báo Việt Nam có thể thu hút khoảng 1,3 tỷ USD dòng vốn thụ động khi được nâng hạng lên thị trường mới nổi, trong đó MSN được xem là ứng viên tiềm năng nhờ quy mô và thanh khoản vượt trội.

Cùng với MSN, nhiều cổ phiếu vốn hóa lớn cũng khởi sắc. VJC tăng 6,4% lên đỉnh mới 173.500 đồng/cp; VRE tăng 3,6%, VIC tăng 1,7%, BCM tăng 1,6%, MWG tăng 1,4%, BID và TCB cùng nhích hơn 1%. Ở chiều ngược lại, số mã giảm không nhiều và biên độ thấp, trong đó CTG giảm 1,8%, VHM giảm 1,6%.

Tâm điểm nổi bật của phiên còn đến từ nhóm bất động sản. DXG và DIG đồng loạt tăng trần, trở thành hai cổ phiếu sôi động nhất thị trường. DXG khớp 65,9 triệu đơn vị, dư mua trần 4,6 triệu cổ phiếu và được khối ngoại mua ròng hơn 11 triệu đơn vị; DIG khớp 43,8 triệu cổ phiếu, tăng 7% lên 24.600 đồng. Bên cạnh đó, NLG, DXS, SJS cùng đóng cửa trong tình trạng dư mua trần; CRV tăng 6,8%, KBC tăng 5,9%, NVL, QCG, TCH và LDG cùng tăng trên 4%.

Ngược lại, nhóm ngân hàng, chứng khoán và thép giao dịch phân hóa nhẹ. Các mã thanh khoản cao của nhóm ngân hàng chủ yếu giảm điểm: SHB giảm 0,3% với 89,6 triệu cổ phiếu khớp lệnh – dẫn đầu toàn thị trường; VPB giảm 1,5%, khớp 30,7 triệu đơn vị; MBB giảm 0,2% với 26,5 triệu cổ phiếu được sang tay. Trong nhóm chứng khoán, VIX tiếp tục đứng đầu về thanh khoản với 37,1 triệu cổ phiếu nhưng giảm nhẹ 0,1%; SSI khớp gần 30 triệu đơn vị và mất 0,2%.

Trên sàn HNX, chỉ số HNX-Index diễn biến giằng co trong hầu hết phiên giao dịch nhưng vẫn giữ được sắc xanh đến cuối phiên, nhờ sự hỗ trợ từ nhóm HNX30. Kết thúc ngày, HNX-Index tăng 0,96 điểm, tương đương 0,35%, lên 277,08 điểm với 78 mã tăng và 70 mã giảm. Khối lượng giao dịch đạt 105,8 triệu cổ phiếu, giá trị 2.612 tỷ đồng; trong đó, giao dịch thỏa thuận đạt 5,8 triệu đơn vị, trị giá 142 tỷ đồng.

Trên sàn UPCoM, thị trường giằng co phần lớn thời gian dưới tham chiếu nhưng kịp hồi phục vào cuối phiên. Chốt ngày, UPCoM-Index tăng nhẹ 0,05 điểm (+0,04%), lên 112,37 điểm với 107 mã tăng và 109 mã giảm. Thanh khoản đạt 37,5 triệu cổ phiếu, giá trị 638,5 tỷ đồng; giao dịch thỏa thuận hơn 3 triệu đơn vị, trị giá 38 tỷ đồng.

Theo thống kê từ hệ thống dữ liệu Fitrade.kinhtechungkhoan.vn, Top 5 cổ phiếu đóng góp lớn nhất vào đà tăng của VN-Index, gồm có: VIC (3,1 điểm), MSN (1,88 điểm), VJC (1,41 điểm), GEE (0,97 điểm), VRE (0,78 điểm).

Trong khi đó, 5 mã tạo áp lực và kìm hãm đà tăng của VN-Index bao gồm: VHM (-1,88 điểm), CTG (-1,23 điểm), VPB (-0,91 điểm), VPL (-0,66 điểm), GVR (-0,23 điểm).

Gợi ý điểm mua, bán và cắt lỗ với Top cổ phiếu tác động tích cực lên thị trường

Dựa trên báo cáo tài chính quý II/2025 kết hợp với tín hiệu phân tích kỹ thuật, TCBS đã đưa ra những đánh giá chuyên sâu và khuyến nghị cụ thể về điểm mua, điểm bán cũng như ngưỡng cắt lỗ đối với một số cổ phiếu dẫn dắt thị trường hiện nay.

VIC

Vingroup (VIC) ghi nhận doanh thu quý II/2025 đạt 46,4 nghìn tỷ đồng, tăng 9,7% so với cùng kỳ, song doanh nghiệp vẫn báo lỗ sau thuế 941 tỷ đồng. Biên lợi nhuận gộp sụt giảm mạnh còn 7,4%, thấp hơn nhiều so với mức trung bình 20–30% trong những năm trước, cho thấy áp lực lớn về chi phí và hiệu quả hoạt động. Hàng tồn kho tiếp tục tăng lên 135 nghìn tỷ đồng, cao hơn 26% so với cùng kỳ, làm gia tăng rủi ro về dòng tiền và quản lý vốn lưu động. Với P/E 60,37 và P/B 5,66 – cao hơn hẳn mức trung bình lịch sử, cổ phiếu đang được định giá ở vùng đắt đỏ. Nhà đầu tư được khuyến nghị giữ nguyên vị thế, tránh mua đuổi trong giai đoạn định giá cao, chờ tín hiệu cải thiện rõ ràng hơn về lợi nhuận và dòng tiền trước khi tăng tỷ trọng.

Trên đồ thị kỹ thuật, VIC vẫn duy trì xu hướng tăng mạnh khi giá tăng từ 145.000 lên 209.500 đồng. Cổ phiếu đang nằm trên cả SMA5 và SMA20, thể hiện động lực tăng giá vững, trong khi MACD dương và histogram mở rộng củng cố tín hiệu tích cực. Tuy nhiên, RSI ở mức 84,62 cho thấy cổ phiếu đã rơi vào vùng quá mua, tiềm ẩn khả năng điều chỉnh ngắn hạn. Nhà đầu tư nắm giữ nên đặt điểm dừng lỗ trượt tại 200.000 đồng để bảo toàn lợi nhuận. Với nhà đầu tư mới, nên kiên nhẫn chờ giá điều chỉnh về vùng 190.000–195.000 đồng trước khi xem xét giải ngân. Ngưỡng kháng cự gần là 215.000 đồng – vùng giá phù hợp để chốt lời một phần.

MSN

Tập đoàn Masan (MSN) cho thấy sự phục hồi đáng kể về lợi nhuận trong quý II/2025, với doanh thu đạt 18,3 nghìn tỷ đồng, giảm nhẹ 9% so với cùng kỳ, nhưng lợi nhuận sau thuế tăng mạnh 105% lên 1,03 nghìn tỷ đồng nhờ cải thiện biên lợi nhuận gộp lên 31,1%. Hàng tồn kho giảm xuống 10,3 nghìn tỷ đồng từ 12,6 nghìn tỷ đồng cùng kỳ, phản ánh hiệu quả quản lý chi phí và hàng hóa tốt hơn. Dù vậy, mức định giá vẫn còn cao với P/E 42,3 và P/B 3,67 – vượt ngưỡng trung bình 20–30 lần của giai đoạn ổn định trước đây. TCBS đánh giá, MSN phù hợp để nắm giữ, chờ thêm các nhịp điều chỉnh định giá hoặc kết quả kinh doanh quý III/2025 cho thấy đà tăng trưởng bền vững hơn trước khi mở vị thế mới.

Về kỹ thuật, MSN đang trong giai đoạn tích lũy quanh vùng giá 82.000–83.700 đồng, thể hiện sự giằng co giữa bên mua và bán. Đường MA5 cắt lên MA20, cho tín hiệu ngắn hạn tích cực, song MACD và RSI vẫn ở vùng trung tính, chưa đủ mạnh để xác nhận xu hướng tăng mới. Khối lượng giao dịch có cải thiện, đặc biệt trong phiên 14/10, cho thấy dòng tiền bắt đầu quay trở lại. Nhà đầu tư nên kiên nhẫn chờ tín hiệu breakout rõ ràng trên 83.700 đồng với khối lượng cao trước khi giải ngân. Trong khi đó, mức cắt lỗ hợp lý được đặt tại 82.000 đồng, với mục tiêu ngắn hạn quanh 85.000 đồng nếu xu hướng tăng được xác nhận.

VJC

Vietjet (VJC) tiếp tục duy trì đà phục hồi sau đại dịch, ghi nhận doanh thu quý II/2025 đạt 17,89 nghìn tỷ đồng, tăng 10,2% so với cùng kỳ. Lợi nhuận sau thuế đạt 652 tỷ đồng, chuyển biến tích cực so với giai đoạn thua lỗ 2022–2023. Tuy nhiên, biên lợi nhuận gộp mới đạt 13,51%, vẫn thấp hơn mức 15–16% trước dịch, trong khi tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu tăng lên 2,15, phản ánh rủi ro tài chính nhất định. Với P/E 48,37 và P/B 3,81, cổ phiếu đang được định giá cao, khiến biên an toàn cho nhà đầu tư mới chưa thật sự hấp dẫn. Do đó, VJC được khuyến nghị tiếp tục nắm giữ nhưng không nên mua đuổi trong vùng giá hiện tại.

Trên phương diện kỹ thuật, VJC đã tăng mạnh từ 128.000 lên 163.100 đồng, giao dịch trên cả SMA5 và SMA20, xác nhận xu hướng tăng rõ ràng. MACD dương và histogram mở rộng phản ánh lực cầu mạnh, song RSI chạm 79,76 cho thấy cổ phiếu đang ở vùng quá mua, có khả năng xuất hiện nhịp điều chỉnh ngắn hạn. Nhà đầu tư hiện tại có thể chốt lời một phần khi giá tiến gần 165.000–170.000 đồng, đồng thời đặt điểm cắt lỗ bảo vệ ở 150.000 đồng. Nhà đầu tư mới nên chờ giá điều chỉnh về vùng hỗ trợ 152.000–155.000 đồng trước khi tham gia để giảm thiểu rủi ro.

GEE

Cổ phiếu GEE ghi nhận sự tăng trưởng vượt bậc khi doanh thu quý III/2025 đạt 6.444 tỷ đồng, tăng 14,7% so với cùng kỳ, trong khi lợi nhuận sau thuế vọt 349% lên 1.744 tỷ đồng. Biên lợi nhuận sau thuế tăng mạnh lên 27,06%, cho thấy hiệu quả hoạt động được cải thiện đáng kể. Tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu giảm xuống 0,55 từ 1,44, phản ánh cơ cấu tài chính lành mạnh. Tuy nhiên, mức định giá hiện nay khá cao với P/E 17,14 và P/B 7,60, vượt xa trung bình lịch sử. Với việc phần lớn kỳ vọng tích cực đã được phản ánh vào giá, TCBS khuyến nghị bán chốt lời, tránh rủi ro điều chỉnh khi cổ phiếu đang ở vùng định giá cao.

Về mặt kỹ thuật, GEE đã tăng từ 109.000 lên 165.800 đồng, hình thành xu hướng tăng rất mạnh với SMA5 vượt xa SMA20 và MACD dương mở rộng. RSI ở mức 80,48 cho thấy cổ phiếu đã quá mua, tiềm ẩn khả năng điều chỉnh ngắn hạn. Khối lượng giao dịch duy trì cao, cho thấy thị trường vẫn còn lực cầu, song cần thận trọng với rủi ro chốt lời. Nhà đầu tư đang nắm giữ nên bán từng phần để bảo vệ lợi nhuận, trong khi nhà đầu tư mới nên chờ giá điều chỉnh về vùng 155.000–160.000 đồng trước khi xem xét mua lại. Điểm cắt lỗ hợp lý đặt tại 159.000 đồng, với chiến lược quan sát khối lượng để phát hiện tín hiệu đảo chiều.

VRE

Vincom Retail (VRE) duy trì kết quả kinh doanh ổn định với doanh thu quý II/2025 đạt 2,14 nghìn tỷ đồng, gần như đi ngang so với cùng kỳ, trong khi lợi nhuận sau thuế tăng lên 1,23 nghìn tỷ đồng, cải thiện 20,6% so với Q2/2024. Biên lợi nhuận gộp tăng lên 55,2%, thể hiện hiệu quả vận hành cao, trong khi hàng tồn kho giảm mạnh xuống 299 tỷ đồng, giúp cân đối dòng tiền tốt hơn. Dù kết quả tài chính tích cực, mức định giá hiện tại với P/E 22,07 và P/B 2,19 được đánh giá khá cao so với trung bình ngành, khiến dư địa tăng giá ngắn hạn không còn nhiều. TCBS khuyến nghị giữ cổ phiếu, ưu tiên quan sát thêm để tìm điểm vào phù hợp hơn khi giá điều chỉnh.

Trên đồ thị, VRE đang trong xu hướng tăng mạnh với giá từ 28.300 lên 41.900 đồng, tạo vùng hỗ trợ 40.000 và kháng cự gần 43.000 đồng. MA5 vượt xa MA20, MACD dương và RSI ở mức 79,28 phản ánh trạng thái quá mua. Khối lượng giao dịch tăng mạnh trong các phiên giữa tháng 10 cho thấy dòng tiền vẫn duy trì tích cực. Nhà đầu tư nắm giữ nên cân nhắc chốt lời một phần, đặt điểm cắt lỗ tại 39.000 đồng để bảo vệ thành quả. Với nhà đầu tư mới, nên chờ nhịp điều chỉnh về quanh 40.000 đồng trước khi tham gia. Nếu động lực thị trường duy trì mạnh, VRE có thể hướng đến vùng giá 44.000–45.000 đồng trong ngắn hạn.

Gợi ý hành động với Top cổ phiếu tác động tiêu cực lên thị trường

VHM

Vinhomes (VHM) ghi nhận doanh thu quý II/2025 đạt 18,97 nghìn tỷ đồng, tăng 20,9% so với quý trước nhưng vẫn thấp hơn đáng kể so với mức 32,41 nghìn tỷ đồng của quý IV/2024. Lợi nhuận sau thuế tăng mạnh lên 7,51 nghìn tỷ đồng, gấp gần ba lần so với quý I, phản ánh sự phục hồi trong hoạt động bàn giao dự án. Tuy nhiên, biên lợi nhuận gộp giảm từ 32,86% xuống còn 22,06%, cho thấy áp lực chi phí và lợi nhuận thực tế bị thu hẹp. Hàng tồn kho leo lên 80,56 nghìn tỷ đồng – mức cao kỷ lục, cho thấy rủi ro tồn đọng vốn trong các dự án chưa bàn giao. Với định giá P/E 17,26 và P/B 2,45, cao hơn so với trung bình các quý trước, cổ phiếu được xem là đang ở vùng giá cao, phù hợp để giữ vị thế hiện tại và chờ điều chỉnh rõ ràng trước khi mở rộng đầu tư.

Trên phương diện kỹ thuật, VHM đang trong xu hướng tăng mạnh khi giá tăng từ 98.000 lên 124.000 đồng, duy trì trên cả hai đường trung bình SMA5 và SMA20, xác nhận đà tăng ngắn hạn vẫn còn. MACD dương và histogram mở rộng phản ánh lực mua ổn định, tuy nhiên RSI đạt 74,99 cho thấy cổ phiếu đang tiến gần vùng quá mua. Khối lượng giao dịch cao trong nhiều phiên liên tiếp thể hiện sự tham gia mạnh của dòng tiền, nhưng cũng tiềm ẩn khả năng điều chỉnh kỹ thuật. Nhà đầu tư đang nắm giữ nên tiếp tục duy trì vị thế, đặt dừng lỗ tại 122.600 đồng, trong khi nhà đầu tư mới chỉ nên tham gia khi giá điều chỉnh về vùng 120.000–122.000 đồng. Vùng kháng cự ngắn hạn nằm tại 127.600 đồng – nơi áp lực chốt lời có thể xuất hiện.

CTG

Ngân hàng Công Thương Việt Nam (CTG) tiếp tục duy trì tăng trưởng lợi nhuận ấn tượng trong quý II/2025 với lợi nhuận sau thuế đạt 9,67 nghìn tỷ đồng, tăng 80% so với cùng kỳ, nhờ tín dụng tăng trưởng và chi phí dự phòng giảm. Tổng thu nhập hoạt động đạt 20,92 nghìn tỷ đồng, tăng 6,5%, trong khi tỷ lệ nợ xấu giảm xuống 1,31% – mức thấp nhất trong nhiều năm. Tuy nhiên, biên lãi ròng (NIM) thu hẹp nhẹ còn 2,70%, phần nào phản ánh áp lực cạnh tranh lãi suất. Định giá hiện tại ở mức P/E 9,70 và P/B 1,78 – cao hơn mức trung bình 5 năm, cho thấy cổ phiếu đang được thị trường định giá tương đối đầy đủ. TCBS đánh giá CTG phù hợp để nắm giữ, ưu tiên quan sát thêm trong các nhịp điều chỉnh để tích lũy ở vùng giá thấp hơn.

Xét theo kỹ thuật, CTG duy trì xu hướng tăng ổn định với giá tăng từ 48.905 lên 54.800 đồng trong tháng qua, giao dịch trên cả SMA5 và SMA20, phản ánh lực cầu duy trì mạnh. MACD và histogram dương, RSI ở mức 65,43 cho thấy đà tăng vẫn được củng cố nhưng chưa quá nóng. Khối lượng giao dịch cao, đặc biệt trong phiên 9/10 với gần 24 triệu cổ phiếu, thể hiện sự quan tâm mạnh của dòng tiền tổ chức. Nhà đầu tư nắm giữ nên tiếp tục duy trì vị thế, trong khi nhà đầu tư mới có thể cân nhắc mua quanh vùng 54.100–54.400 đồng, đặt cắt lỗ tại 53.500 đồng. Mục tiêu ngắn hạn hướng đến vùng 56.000–57.000 đồng nếu thanh khoản duy trì tích cực.

VPB

Ngân hàng VPBank (VPB) báo cáo kết quả kinh doanh quý III/2025 tích cực, với tổng thu nhập hoạt động đạt 20,14 nghìn tỷ đồng, tăng 33,7% so với cùng kỳ, còn lợi nhuận sau thuế tăng mạnh 80,6% lên 7,28 nghìn tỷ đồng. Biên lãi suất giảm nhẹ xuống 5,53% nhưng tỷ lệ nợ xấu được cải thiện đáng kể, từ 4,81% xuống 3,51%, cho thấy chất lượng tài sản được nâng cao. Định giá P/E 12,49 và P/B 1,62 ở mức hợp lý, thấp hơn đỉnh lịch sử và phản ánh tiềm năng tăng trưởng còn dư địa. Với cơ cấu tài chính lành mạnh và triển vọng tăng trưởng bền vững trong mảng bán lẻ, VPB được đánh giá là cổ phiếu mua tích lũy hấp dẫn cho nhà đầu tư trung và dài hạn.

Về kỹ thuật, VPB đang trong xu hướng tăng bền khi giá đạt 33.700 đồng, hình thành các đỉnh – đáy cao dần. SMA5 cắt lên SMA20, MACD dương mở rộng và RSI ở mức 62,33 cho thấy xu hướng tăng đang được củng cố. Khối lượng giao dịch đạt mức cao kỷ lục 111,8 triệu cổ phiếu, thể hiện lực mua mạnh và sự quan tâm lớn của thị trường. Nhà đầu tư đang nắm giữ nên tiếp tục duy trì vị thế, có thể mua thêm khi giá điều chỉnh về 32.500–33.000 đồng. Điểm cắt lỗ đặt tại 32.000 đồng, với mục tiêu ngắn hạn 35.500 đồng nếu động lượng tăng giá được duy trì.

VPL

VPL đang duy trì xu hướng tăng ổn định với giá giao dịch từ 80.000 lên 83.700 đồng trong các phiên gần đây. Cổ phiếu đã hình thành vùng hỗ trợ mạnh tại 80.000 đồng và kháng cự tại 92.000 đồng. Các chỉ báo kỹ thuật hiện phản ánh trạng thái trung lập: MACD dương và nằm trên đường tín hiệu, RSI ở mức 51,91 thể hiện động lượng cân bằng, trong khi SMA5 vẫn nằm trên SMA20, xác nhận xu hướng tăng ngắn hạn được duy trì. Khối lượng giao dịch duy trì quanh mức cao cho thấy sự ủng hộ của dòng tiền đối với cổ phiếu.

TCBS đánh giá VPL vẫn có dư địa tăng giá trong ngắn hạn nếu duy trì được lực cầu hiện tại. Nhà đầu tư đang nắm giữ nên giữ vị thế và cân nhắc chốt lời từng phần khi giá tiệm cận vùng kháng cự 92.000 đồng. Nhà đầu tư mới có thể tham gia ở vùng giá hiện tại, song cần quản trị rủi ro chặt chẽ với điểm dừng lỗ quanh 80.000 đồng. Nếu thanh khoản tăng và giá bứt phá khỏi kháng cự, mục tiêu ngắn hạn có thể hướng đến 92.000–94.000 đồng.

GVR

Tập đoàn Công nghiệp Cao su Việt Nam (GVR) ghi nhận kết quả kinh doanh tích cực trong quý II/2025 với doanh thu 5.890 tỷ đồng, tăng 3,75% so với quý trước, trong khi lợi nhuận sau thuế đạt 1.447 tỷ đồng, tăng 22,1%. Biên lợi nhuận gộp cải thiện lên 30,7% và biên ròng tăng lên 24,6%, phản ánh hiệu quả hoạt động được nâng cao. Cấu trúc tài chính vững với tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu chỉ 0,076 – mức thấp nhất nhiều năm – giúp doanh nghiệp duy trì sự ổn định cao. Với định giá hợp lý (P/E 20,93, P/B 1,97) và rủi ro tài chính thấp, GVR được xem là cơ hội mua tích lũy cho nhà đầu tư dài hạn, đặc biệt trong bối cảnh giá cao su đang có xu hướng hồi phục.

Trên đồ thị giá, GVR đang trong nhịp giảm ngắn hạn khi giá điều chỉnh từ 29.100 xuống 27.450 đồng, giao dịch dưới cả SMA5 và SMA20, cho thấy động lực giảm vẫn chiếm ưu thế. RSI ở mức 42,1 cho thấy cổ phiếu đang tiệm cận vùng quá bán, trong khi histogram MACD xuất hiện phân kỳ dương nhẹ, gợi mở khả năng phục hồi kỹ thuật trong thời gian tới. Khối lượng giao dịch tăng trong các phiên giảm cho thấy áp lực bán vẫn lớn, nhưng nếu giá ổn định quanh ngưỡng hỗ trợ 27.250 đồng và vượt trở lại 27.985 đồng với thanh khoản cải thiện, xu hướng đảo chiều có thể hình thành. Nhà đầu tư hiện tại nên giữ vị thế và theo dõi tín hiệu xác nhận từ khối lượng; người mới có thể tham gia khi giá vượt 28.500 đồng, đặt dừng lỗ tại 27.000 đồng để kiểm soát rủi ro.

Nguồn: https://kinhtechungkhoan.vn/top-10-co-phieu-bien-dong-manh-nhat-tim-diem-mua-ban-va-cat-lo-phien-sang-17-10-1408929.html